บอนด์ยีลด์สหรัฐฯ กดดันตลาดลงทุน ทองคำ-บิตคอยน์ลุ้นฟื้น จับตาฐานราคาสำคัญ

บอนด์ยีลด์สหรัฐฯ สูงกดดันตลาดลงทุน YLG จับตาแนวรับทองคำ 4,000 ดอลลาร์ ส่วน Bitget ประเมินแนวรับบิตคอยน์ 81,500 ดอลลาร์ ลุ้นปัจจัยหนุนตลาดฟื้นตัว

พวรรณ์ นววัฒนทรัพย์ ประธานเจ้าหน้าที่บริหาร บริษัท วายแอลจี บูลเลี่ยน อินเตอร์เนชั่นแนล จำกัด (YLG) เปิดเผยว่า การปรับตัวลดลงของราคาทองคำในระยะนี้ได้รับแรงกดดันจากผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปีที่อยู่เหนือระดับ 5% อย่างไรก็ตาม ราคาทองคำยังมีแนวรับสำคัญบริเวณ 4,000–4,060 ดอลลาร์ต่อทรอยออนซ์ ซึ่งเป็นบริเวณที่ต้องจับตาแรงซื้อกลับหรือ Buy on Dip

YLG ประเมินว่า ในช่วงไตรมาส 1–2 ปี 2570 ปัจจัยกดดันราคาทองคำอาจเริ่มคลี่คลายลง เปิดโอกาสให้ราคากลับเข้าสู่รอบขาขึ้นและทดสอบแนวต้าน 4,700–5,000 ดอลลาร์ต่อทรอยออนซ์ ขณะที่ราคาทองคำในประเทศมีโอกาสเคลื่อนไหวบริเวณ 74,800–79,600 บาทต่อบาททองคำ ทั้งนี้ การเคลื่อนไหวจริงยังขึ้นอยู่กับปัจจัยตลาดและอัตราแลกเปลี่ยน

แรงซื้อธนาคารกลางหนุนทองคำระยะยาว

ขณะที่ อีกหนึ่งปัจจัยสำคัญที่ YLG ให้ความสนใจคือความต้องการทองคำจากธนาคารกลางทั่วโลก โดยข้อมูลที่บริษัทอ้างอิงจาก Goldman Sachs ระบุว่า ยอดซื้อทองคำของธนาคารกลางทั่วโลกเมื่อปรับฤดูกาลและพิจารณาค่าเฉลี่ยย้อนหลัง 3 เดือน อยู่ที่ประมาณ 85 ตันต่อเดือน สูงกว่าค่าเฉลี่ยก่อนปี 2565 ซึ่งอยู่ที่ประมาณ 17 ตันต่อเดือน

แรงซื้อดังกล่าวสะท้อนความต้องการถือครองทองคำในฐานะสินทรัพย์สำรอง และการกระจายความเสี่ยงออกจากการพึ่งพาเงินดอลลาร์สหรัฐฯ หรือ De-dollarization ท่ามกลางความเสี่ยงด้านภูมิรัฐศาสตร์และระบบการเงินระหว่างประเทศ

ธนาคารกลางจีนยังเป็นหนึ่งในผู้ซื้อทองคำรายสำคัญ โดยข้อมูลที่ YLG ระบุชี้ว่าจีนเข้าซื้อทองคำเพิ่ม 25 ตัน ขณะที่ธนาคารกลางบางแห่งยังถือครองทองคำต่ำกว่าระดับเป้าหมายที่วางไว้ จึงมีโอกาสเห็นแรงซื้อเพิ่มเติมในระยะต่อไป

เปิดซื้อขายทองคำด้วยดอลลาร์แบบเรียลไทม์

ทั้งนี้นอกจากมุมมองทางการตลาดแล้ว  YLG ยังเปิดให้บริการซื้อขายทองคำด้วยเงินดอลลาร์สหรัฐฯ (Gold Spot) แบบเรียลไทม์ เพื่อเพิ่มทางเลือกให้กับนักลงทุนที่ต้องการซื้อขายทองคำในสกุลเงินดอลลาร์ โดยทองคำ 99.99% สามารถลงทุนได้ทั้งหน่วยทรอยออนซ์  และกิโลกรัม  ขั้นต่ำที่ 5 ทรอยออนซ์ ขณะที่ทองคำ 96.5% สามารถลงทุนขั้นต่ำที่ 10 บาททอง   ผู้ที่สนใจสามารถติดต่อผ่าน LINE : @ylgbullion หรือโทร. 02 798 9888

Bitget มองบิตคอยน์พักฐาน 

ขณะที่ Bitget ประเมินราคาบิตคอยน์ระยะสั้นยังเคลื่อนไหวในกรอบไซด์เวย์ ท่ามกลางแรงกดดันจากอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปีที่พุ่งขึ้นแตะ 5.097% รวมถึงความกังวลเงินเฟ้อและต้นทุนทางการเงินที่เพิ่มขึ้น กดดันทั้งตลาดคริปโทเคอร์เรนซีและหุ้นเทคโนโลยี

เกรซี่ เฉิน (Gracy Chen) กรรมการผู้จัดการของ Bitget แพลตฟอร์มแลกเปลี่ยนคริปโทเคอร์เรนซีและบริษัท Web3 กล่าวว่า ราคาบิตคอยน์ยังเผชิญแรงกดดันจากตัวเลขเงินเฟ้อเดือนกันยายนที่เพิ่มขึ้นมากกว่าคาดเล็กน้อย ทำให้ตลาดกังวลว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) อาจดำเนินนโยบายการเงินเข้มงวดต่อไป

ขณะเดียวกัน ราคาน้ำมันที่ปรับตัวสูงขึ้นและผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปีที่แตะระดับ 5.097% เพิ่มแรงกดดันต่อต้นทุนทางการเงิน ส่งผลให้นักลงทุนลดความเสี่ยงในสินทรัพย์ที่มีความผันผวนสูง รวมถึงบิตคอยน์และหุ้นเทคโนโลยี

อีกปัจจัยที่ต้องติดตามคือผลประกอบการไตรมาส 3 ของบริษัทเทคโนโลยีสหรัฐฯ โดยเฉพาะกลุ่มปัญญาประดิษฐ์ (AI) และธุรกิจคลาวด์ หากผลประกอบการเติบโตดีกว่าที่ตลาดคาด อาจช่วยคลายความกังวลเกี่ยวกับต้นทุนทางการเงินและกระตุ้นให้เงินทุนกลับเข้าสู่สินทรัพย์เสี่ยงได้

จับตาแนวรับ 81,500 ดอลลาร์ ลุ้นแรงซื้อกลับ

เกรซี่ มองต่อว่าแนวรับสำคัญของบิตคอยน์อยู่ที่ 81,500 ดอลลาร์ ซึ่งประเมินว่าเป็นระดับต้นทุนเฉลี่ยของผู้ลงทุนในกองทุน US Spot Bitcoin ETF หากราคายังยืนเหนือระดับดังกล่าวได้ อาจช่วยลดแรงขายของนักลงทุน ขณะที่แนวต้านระยะสั้นอยู่บริเวณจุดสูงสุดเดิมที่ 87,500 ดอลลาร์

พร้อมอิงสถิติย้อนหลังที่ชี้ว่า ในปีที่มีการเลือกตั้งกลางเทอมสหรัฐฯ ตลาดหุ้นมักปรับตัวขึ้นในช่วงประมาณหนึ่งเดือนก่อนวันเลือกตั้ง และบิตคอยน์มีแนวโน้มให้ผลตอบแทนไตรมาส 4 เป็นบวกมากกว่าลบในข้อมูลย้อนหลังที่นำมาพิจารณา จึงมองว่าการพักฐานของราคาเป็นช่วงที่นักลงทุนติดตามโอกาสสะสมได้ อย่างไรก็ตาม สถิติในอดีตไม่ได้รับประกันว่าราคาจะปรับตัวขึ้นในรอบนี้

สำหรับทองคำ Bitget มองว่าราคายังได้รับแรงกดดันจากนโยบายการเงินที่เข้มงวด แต่มีปัจจัยสนับสนุนจากแรงซื้อของธนาคารกลางทั่วโลก โดยประเมินว่าหากทองคำยังรักษาแนวรับบริเวณ 4,100 ดอลลาร์ต่อทรอยออนซ์ได้ โอกาสปรับตัวลดลงอาจมีจำกัดในมุมมองของบริษัท และราคาอาจเคลื่อนไหวในลักษณะพักฐานเพื่อสะสมกำลัง

เปิดบัญชีเทรด CFD เงินเสมือน 1 หมื่น USDT

ทั้งนี้ เพื่อรองรับนักลงทุนที่ต้องการเรียนรู้การซื้อขายสินทรัพย์หลายประเภท Bitget เปิดตัวบัญชีทดลองเทรด (Demo Account) สำหรับผลิตภัณฑ์สัญญาซื้อขายส่วนต่าง (Contract for Difference: CFD) โดยครอบคลุมผลิตภัณฑ์ Forex โลหะมีค่า ดัชนีหุ้นทั่วโลก สินค้าโภคภัณฑ์ และคริปโทเคอร์เรนซี

โดยบัญชีทดลองใช้ข้อมูลราคาตลาดแบบเรียลไทม์และเริ่มต้นด้วยเงินทุนเสมือน 10,000 USDT เพื่อให้ผู้ใช้ทดลองส่งคำสั่งซื้อขาย เรียนรู้กลไกของผลิตภัณฑ์ และฝึกบริหารความเสี่ยงโดยไม่ต้องใช้เงินจริง

เกรซี่ ระบุว่า บัญชีทดลองมีระบบด้านราคา การจำกัดความเสี่ยง และกลไกบังคับขายที่อ้างอิงการทำงานของบัญชีจริง ช่วยให้ผู้เริ่มต้นได้ทำความเข้าใจผลิตภัณฑ์ก่อนตัดสินใจลงทุนด้วยเงินจริง ทั้งนี้ CFD เป็นผลิตภัณฑ์ที่มีความเสี่ยงสูง ผู้ลงทุนควรศึกษากลไกและเงื่อนไขให้เข้าใจก่อนใช้งาน

alt-x KEY TAKEAWAYS 

• ทองคำยังมีโอกาสย่อตัว  YLG จับตาแนวรับ 4,000–4,060 ดอลลาร์ต่อทรอยออนซ์ ผู้ลงทุนควรติดตามแรงซื้อกลับและประเมินความเสี่ยงก่อนเข้าซื้อ

• บิตคอยน์ต้องจับตาฐาน 81,500 ดอลลาร์ Bitget มองระดับนี้เป็นแนวรับสำคัญ โดยมีแนวต้านระยะสั้นที่ 87,500 ดอลลาร์

• บอนด์ยีลด์สูงกดดันการลงทุน ผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐฯ และความกังวลเงินเฟ้อ เป็นปัจจัยที่นักลงทุนควรติดตาม เพราะอาจกระทบทั้งทองคำและสินทรัพย์เสี่ยง

• ทองคำมีแรงหนุนจากธนาคารกลาง  การซื้อทองคำเพื่อกระจายทุนสำรองอาจช่วยสนับสนุนความต้องการในระยะยาว แต่ไม่ได้รับประกันว่าราคาจะปรับขึ้นทันที

• การลงทุนมีความเสี่ยง ใช้หลายปัจจัยพิจารณาก่อนลงทุน แม้ Bitget มองเห็นโอกาสจากสถิติตลาดก่อนเลือกตั้งกลางเทอมสหรัฐฯ นักลงทุนควรพิจารณาปัจจัยเศรษฐกิจและความผันผวนควบคู่กัน